Hormel Foods está em negociação para compra da Ceratti por R$ 350 milhões

A Ceratti, empresa de embutidos com sede em Vinhedo (SP), está em tratativas para ser vendida à companhia americana Hormel Foods. Fontes familiarizadas com a operação disseram que o valor da transação é de aproximadamente R$ 350 milhões. A expectativa é que o acordo seja concluído ainda esta semana.

Esse valor, segundo fontes, corresponde a cerca de 11 vezes o lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização (Ebitda) da companhia. A Ceratti é uma empresa de capital fechado, fundada em 1932 e controlada pela família do seu fundador, o italiano Giovanni Ceratti. O escritório Souza, Cescon, Barrieu, & Flesch Advogados assessora a Ceratti na operação. A Hormel Foods é assessorada pela TozziniFreire Advogados.

A fabricante de embutidos não divulga resultados financeiros, mas informou recentemente que obteve receita líquida de R$ 300 milhões em 2016, com a venda de 18 mil toneladas de produtos. Em torno de 70% das vendas são concentradas no Estado de São Paulo. A companhia tem uma fábrica em Vinhedo (SP) e terceiriza parte de sua produção no Paraná.

Procurada, a Ceratti não quis comentar o assunto. A Hormel Foods informou que não comenta sobre aquisições. Em uma apresentação a investidores feita em junho, a companhia anunciou que planejava fazer “aquisições estratégicas” no Brasil, na África do Sul e na Ásia, como parte dos esforços para ampliar a sua operação internacional.

Dona de marcas como Pepperoni Hormel, Applegate, Jennie-O e Black Label, a Hormel Foods vende para 70 países. Da receita global de US$ 9,5 bilhões obtida em 2016, US$ 511 milhões vieram das operações internacionais.

A Hormel Foods é a quarta maior produtora de carne suína dos EUA, atrás de Smithfield (que pertence ao grupo chinês WH), JBS e Tyson. Globalmente, a Hormel está entre as dez maiores, conforme a revista especializada “Pig International”. De acordo com a revista, a Hormel abate 13 milhões de cabeças suínos ao ano.